Küresel piyasalarda genel görünüm
Küresel piyasalar, ABD Merkez Bankası (Fed)'ın beklenenden daha fazla gevşeyebileceği öngörüsünün güçlenmesiyle haftaya pozitif başladı. Yatırımcıların odağında ise iş gücü piyasası verileri ve yaklaşan enflasyon raporları bulunuyor.
ABD istihdam verileri ve Fed beklentileri
Geçen hafta açıklanan veriler iş gücü piyasasında soğumaya işaret etti. JOLTS açık iş sayısı Temmuz'da 7 milyon 181 bine geriledi ve piyasa beklentilerinin altında kaldı; bu seviye Eylül 2024'ten bu yana en düşük düzey olarak kaydedildi. Tarım dışı istihdam Ağustos'ta sadece 22 bin artarken, işsizlik oranı %4,3 ile Ekim 2021'den bu yana en yüksek seviyeye ulaştı.
Bu veriler sonrasında para piyasalarında, Eylül, Ekim ve Aralık aylarında olmak üzere 3 faiz indirimi fiyatlanırken, yıl içinde toplam 75 baz puan indirim beklentisi gündemde. Analistler, gelecek hafta açıklanacak enflasyon verisinin piyasaların yönü açısından belirleyici olacağını vurguluyor; Eylül ayı için 50 baz puanlık indirim beklentisinin fiyatlamalara dahil edildiği belirtiliyor.
ABD piyasa verileri
New York Borsası'nda cuma günü S&P 500 -%0,32, Nasdaq -%0,03 ve Dow Jones -%0,48 değer kaybetti. Buna karşın endeks vadeli kontratlar yeni haftaya pozitif başladı.
Ons altın geçen hafta faiz indirim beklentilerinden destek bularak rekor seviye olan 3.600 dolara çıktı; yeni haftaya ise %0,1 düşüşle 3.584 dolar düzeyinden başladı. ABD 10 yıllık tahvil faizi cuma günü 4,09%'a gerilerken, yeni haftada yaklaşık 4,10% seviyesinde dengelendi. Dolar endeksi cuma kapanışında 97,8'den kapandıktan sonra yeni haftada 97,9'a yükseldi.
Brent petrol varil fiyatı ise şu sıralarda 66,1 dolar seviyesinde ve yüzde 1 artıda işlem görüyor.
Avrupa piyasaları ve jeopolitik gelişmeler
Avrupa borsalarında cuma günü satıcılı bir seyir gözlendi. Bölgedeki gelişmelerde Ukrayna-Rusya SavaşıAntonio Costa, Rusya'ya yönelik yeni yaptırımlar için çalışmalara hız verdiklerini ve bu amaçla ABD'ye heyet göndereceklerini duyurdu. Öte yandan, Ukrayna Devlet Başkanı Volodimir Zelenskiy ülkede binlerce yabancı askerin konuşlandırılması konusunu Avrupalı ortaklarıyla görüştüğünü bildirdi.
Cuma kapanışında İngiltere FTSE 100 -%0,09, İtalya FTSE MIB 30 -%0,91, Almanya DAX 40 -%0,73 ve Fransa CAC 40 -%0,31 geriledi. Avrupa endeks vadeli kontratları ise haftaya pozitif başladı.
Asya piyasaları ve siyasi gelişmeler
Asya'da politik riskler öne çıkmasına rağmen Fed kaynaklı gevşeme beklentileri ve bölgesel veri akışı piyasaları etkiliyor. Japonya Başbakanı İşiba Şigeru, Temmuz'daki seçim sonuçlarını gerekçe göstererek Başbakanlık ve Liberal Demokrat Parti (LDP) Genel Başkanlığı görevlerinden istifa edeceğini açıkladı; bu gelişme bölgesel bir politik risk olarak değerlendirildi.
Buna karşın Japonya'da açıklanan büyüme verilerinin beklentileri aşması, Fed beklentileri ve zayıflayan yenin desteğiyle piyasalarda pozitif hareket gözlendi. Gün içinde kapanışa yakın Japonya Nikkei 225 %1,5, Çin Şanghay bileşik endeksi %0,2, Hong Kong Hang Seng %0,4 ve Güney Kore Kospi %0,1 artıda işlem gördü. Ayrıca Çin'in dış ticaret dengesi 102,3 milyar dolar fazla verdi.
Türkiye piyasaları ve Orta Vadeli Program
Borsa İstanbul'da cuma günü satış ağırlıklı seyir öne çıktı; BIST 100 endeksi günü %0,92 düşüşle 10.729,49 puandan tamamladı. VİOP'ta BIST 30 endeksine dayalı ekim vadeli kontrat, cuma akşam seansında normal seans kapanışına göre %0,1 düşüş gösterdi.
Türkiye ekonomisinin üç yıllık hedef ve politikalarını içeren Orta Vadeli Program (OVP)'a ilişkin Cumhurbaşkanı Kararı Resmi Gazete'de yayımlandı. OVP'ye göre büyüme için bu yılki gerçekleşme tahmini %3,3; ekonominin 2026'da %3,8, 2027'de %4,3 ve 2028'de %5 büyümesi öngörülüyor. Enflasyon tahmini yıl sonunda %28,5 olarak açıklanırken, enflasyon hedefi gelecek yıl için %16, 2027 için %9 ve 2028 için %8 olarak belirlendi.
Dolar/TL cuma kapanışında 41,2390'dan, bankalararası piyasanın açılışında ise 41,2630 seviyesinden işlem gördü.
Analistler, yurt içinde finansal yatırım araçlarının reel getiri oranları ve yurt dışında Almanya sanayi üretimi ile dış ticaret dengesi ile Avro Bölgesi Sentix yatırımcı güven endeksinin takip edileceğini belirtiyor. Teknik açıdan BIST 100 için 10.700 ve 10.600 puanın destek; 10.800 ve 10.900 seviyelerinin ise direnç konumunda olduğu ifade ediliyor.
Bugün takip edilecek veriler
09:00 Almanya, Temmuz ayı sanayi üretimi
09:00 Almanya, Temmuz ayı dış ticaret dengesi
10:00 Türkiye, Eylül ayı finansal yatırım araçlarının reel getiri oranları
11:30 Avro Bölgesi, Eylül ayı Sentix yatırımcı güven endeksi
